במאמר זה אבנה בהדרגה את מיפוי עולם קרנות הסל לפי התפתחות העניין בו במאמרים השוטפים שאני מפרסם בביזפורטל.
השקיעו בכל העולם
מי שמחפש את השקעת המניות הכי מפוזרת שגם נותנת גיוון של מדינות, גם של סקטורים וגם של מטבעות יכול לבחור בין שתי קרנות סל שעוקבות מדדים עולמיים.
הראשונה, VT, היא פחות מוכרת אבל היא המפוזרת ביותר ומחזיקה קרוב ל – 10000 מניות!
השניה היא ACWI שמחזיקה כ – 2400 מניות ועוקבות אחרי מדד MSCI העולמי המוכר יותר. שתי קרנות סל אלו מהוות בסיס למשקיע.ה שרוצה לבנות תיק מפוזר. בהדרגה אפשר להעביר חלק מההשקעה בהן לקרנות ממוקדות יותר.
השוק האמריקאי
השוק האמריקאי, כמו כל שוק, מיוצג על ידי מדדי מניות. המדד המוכר הראשון בעולם הוא מדד הדאו ג׳ונס. כיום המדד שנחשב למייצג טוב יותר את השוק האמריקאי הוא ה – S&P500. קרן הסל הגדולה בעולם היא אחת מאלו שעוקבות אחרי המדד והסימבול שלה הוא SPY. יש לנו סיבה לעבור מקרנות עולמיות להשקעה בקרן של ארה״ב או כל מדינה אחרת אם אנחנו חושבים שעל סמך ניתוח טכני העוצמה של קרן הסל המדינתית היא גבוהה יותר. כך בהדרגה אנחנו מפחיתים פיזור ומגדילים סיכון מתוך ציפייה לשיפור התשואה. צריך לבדוק לאורך זמן ששיפור התשואה אכן מתקיים ומצדיק את הסיכון ואם לא אז פשוט ל״עלות קומה״ לקרן המפוזרת יותר. כך גם כשנעבור ממדדי מניות לסקטורים, מסקטורים לענפים ומענפים למניות בודדות.
QQQ זו קרן סל שמייצגת את ה – נאסד״ק 100 ומניות הטכנולוגיה.
DIA זו קרן סל מייצג את הכלכלה הבסיסית (דאו ג׳ונס 30).
IWM מייצגת את החברות הקטנות ואת רוחב הכלכלה (ראסל 2000).
השוק האמריקאי מחולק ל – 11 סקטורים עיקריים כפי שהם מיוצגים במדד ה – S&P500 וב-11 קרנות סל. להלן החלוקה של הסקטורים ב – S&P500 נכון ל – 03-08-24. המשקלות משתנים עם חלוף הזמן.
לכל אחד מהסקטורים יש קרן סל, ETF, שכוללת את כל מניות הסקטור שנמצאות ב – S&P500. להלן הרשימה:
באמצעות ניתוח טכני אתם יכולים לראות מי מתוך הסקטורים הנ״ל נמצא במצב עוצמה בהשוואה ל – S&P500 ולבנות לעצמכם.ן תיק שכולל רק את הקרנות החזקות. כך אתם.ן משלבים בין תיק מפוזר יחסית (לא קונים מניות בודדות) לבין הhמנעות מהשקעה בסקטורים חלשים / יורדים. זהו השלב הראשון בבנית תיק השקעות עצמאי.
קרנות סל שנותנות וריאציה על ה – S&P500
XLG: נותנת חשיפה ל – 50 המניות הגדולות במדד. בעיני קרן מאוד מעניינת משום שהיא שומרת עליכם ״ערניים״ גם למובילות וגם לאלו שדוחפות מאחור.
SPYD: קרן סל שנותנת חשיפה למניות מתוך מדד ה – S&P500 שיש להן תשואת דיבידנד גבוהה.
קרנות סל במשקל שווה
מדד מניות הוא ממוצע משוקלל של המניות הכלולות בו. למדדים שונים יש מתודולוגיית שקלול שונה. כך למשל, נכון ל – 08-08-24, 10 המניות המובילות ב – S&P500 מהוות 34% מהמדד. כן זה נכון: 10 מניות מתוך 500 (2% ממניות המדד) משפיעות על שליש ממנו.
לכן, בתקופה של תחלופת סקטורים בשוק יש שתי אפשרויות:
1. להחזיק קרנות סל של הסקטורים החזקים ולהימנע / לעשות שורט על סקטורים חלשים.
2. להחזיק בקרן סל שמחזיקה את מניות המדד במשקל שווה. כך אתם מנטרלים את המשקל של הגדולות ומעלים בממוצע את המשקל של הקטנות מסקטורים אחרים. קרן הסל הגדולה להשקעה ב – S&P500 במשקל שווה היא RSP.
קרנות סל מגוונות להשקעה בארצות הברית
QQQ – קרן סל להשקעה במדד הנסד״ק 100
DIA – קרן סל להשקעה במדד הדאו ג׳ונס
IWM – קרן סל להשקעה במדד הראסל 2000
IWO – קרן סל להשקעה במניות צמיחה מתוך מדד הראסל 2000
סין
נכון ל – 17-08-24 את המקום הראשון, מבחינת הגודל, מבין קרנות הסל להשקעה בסין תפסה KWEB הטכנולוגית. MCHI הכללית יותר עברה למקום השני.
מדינות
יפן: קרן הסל הגדולה להשקעה ביפן שאינה מנטרלת את היין היא EWJ. אם תרצו להשקיע ביין (מול הדולר) FXY זו קרן הסל.
בריטניה: EWU היא קרן הסל הגדולה להשקעה בבריטניה. בריטניה היא מדינה עצמאית עם מטבע עצמאי ואולי בסופו של דבר הברקזיט יגן עליה מתהפוכות עולמיות.
קנדה. BBCA היא קרן הסל הגדולה לקנדה. היא לא קרן עוקבת מדד אבל טובה לאורך זמן מ – EWC המדדית (נכון ל – 24.08.24). קנדה היא מדינת סחורות.
שוויץ. אולי המדינה (בה׳ הידיעה) לפרוייקט ״סוף העולם״. EWL זו קרן הסל הרלבנטית.
קרנות סל לתעשיות בטחוניות (עודכן ב – 3-08-24). סקטורים ראשיים: תעשיה, טכנולוגיה
ענף התעשיות הביטחוניות נחשב לענף עם ביקוש קשיח – צומח, לצערינו. מניות הענף שייכות לתחומים מגוונים שכוללים: נשק, תעופה, חלל וסייבר. להלן קרנות סל רלבנטיות לענף:
SHLD, MISL, ITA, PPA, XAR, GCAD, ROKT, DFEN, ARKX, FITE, UFU.
FITE – נוטה לכיוון אבטחת סייבר לסוגיה. אין ספק שסייבר וחלל הם מרכיבים חשובים בהתפתחות אמצעי ההגנה וההתקפה העתידיים.
ROKT – מציעה הרכב אחזקות מעניין לענף. דרך חקירת אחזקות של ETF (באתר החברה שמנהלת אותו) אתם.ן יכולים לקבל רעיונות להשקעה במניות ולהכיר מניות חדשות.
ITA – קרן סל גדולה ומרכזית לענף.
SHLD – גם כן מציעה הרכב אחזקות מעניין.
קרנות סל מסקטור הסחורות
GLD היא קרן הסל הגדולה והידועה להשקעה בזהב.
SLV היא קרן סל להשקעה בכסף.
קרן הסל DBC נותנת חשיפה לשילוב של סחורות: אנרגיה, חקלאות ומתכות.
שתי קרנות סל למתכות נדירות הן REMX ו – CRIT.
קרן סל בסיסית לחברות כריה: XME.
אורנים: URA. כריית אורניום: URNM.
נחושת: CPER. כריה: COPX
קרן הסל למחירי סחורות חקלאיות: DBA
חקלאות: סקטורים ראשיים: סחורות, תעשיה
קרן סל לחברות מתחום חקלאות: MOO
קרנות סל מסקטור הטכנולוגיה
ענף: סייבר. קרן הסל הגדולה בענף מבחינת שווי שוק היא CIBR (נכון ל -22-08-24)
שבבים: קרנות הסל הגדולות הן SMH ו – SOXX.
קרנות סל מסקטור האנרגיה
תעשיית אנרגיה ירוקה
PBW – הקרן שהניעה את טרנד ההשקעות באנרגיה ירוקה. תאריך עדכון – 27-08-24
קרן הסל PBW היא קרן הסל הוותיקה לתחום האנרגיה הירוקה. הקרן הושקה ב – 03-03-2005 ומאז ידעה שני זינוקים במחיר, זינוקים מהם חזרה לרמות שפל. הקרן היא מוצר של חברת Invesco.
הקרן עוקבת אחרי מדד שנקרא WilderHill Clean Energy Index ומדד הייחוס להשוואה הוא מדד ראסל 2000 למניות צמיחה. קרן הסל שעוקבת אחרי מדד ה – ראסל 2000 למניות צמיחה היא IWO.
הקרן מחזיקה 70 מניות ששייכות לשבעה סקטורים. הסקטור הגדול ביותר מבחינת משקלו בשוק הוא סקטור התעשיה. הייצוג של הסקטור הזה בקרנות הסקטורים הוא XLI.
עשר האחזקות הגדולות של הקרן נכון ל – 23-08-24 הן: NOVA, EVGO, RUN, RIVN, CHPT, QX, WBX, TSLA, ACHR, ESE. בקרן יש עוד הרבה אחזקות מעניינות במחיר רצפה.
קרנות סל מסקטור הבריאות
תעשיית המריחואנה הרפואית: MJ, MSOS.
.קרנות סל עם אסטרטגיות מיוחדות
JEPI – קרן סל שמחזיקה את ה – S&P500 וכנגד זה כותבת אופציות CALL. האסטרטגיה הזו מייצבת את התשואה על ידי יצירת תזרים מזומנים מכתיבת ה – לCALL. בעליות חדות תרוויחו פחות ובתמורה בירידות תפסידו פחות ובדשדוש תרוויחו כסף.
קרנות שורט
קרן הסל לשורט על הנאסד״ק 100 היא SQQQ. קרן הסל לשורט על ה – S&P500 היא SH.
DOG היא קרן הסל לשורט על הדאו ג׳ונס.
קרנות מעולם הקריפטו
DAPP – קרן סל למניות מתחום הבלוקצ׳יין.
WGMI – קרן סל שמנוהלת באופן אקטיבי ומתמקדת בחברות כרייה.